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統一輸入口徑

收益與無風險收益應使用兼容的週期,並說明標準差估計及缺失觀察處理。日收益直接減去年化無風險收益,口徑並不一致。

解釋年化方法

常見的週期平方根換算依賴收益過程的相關假設。存在序列相關或採樣不均勻時,機械換算可能誤導。只報告一個比率而不說明頻率和方法,信息並不完整。

結合其他指標

夏普比率無法描述尾部風險或流動性的全部特徵,應同時檢查回撤、風險暴露和收益分佈。零波動樣本需要明確處理,不能靜默地輸出無窮大評分。

資料來源

參考資料用於覈對具體定義或理解研究方法。示例和研究檢查項用於解釋方法,不代表業績結論。

本文爲知識與方法說明,不發佈歷史回測或實盤交易業績。

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回測是在明確的執行假設下,將規則應用於歷史數據。它的參考價值取決於假設是否合理,以及數據是否適合研究任務。

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